·将金融纳入经济模型，修正了新古典主义理论的主要问题
·解释股票市场的经济学，它如何影响实体经济，以及金融市场运行方式中的明显矛盾
·对经济和金融市场的实际运作方式及其相互作用进行了连贯的解释
目前的共识经济模式，即新古典主义综合模式，取决于先验的假设，而这些假设在接受数据检验时被证明是无效的，并且没有包括金融。基于这种共识的经济政策导致了2008年的金融危机，随后的“大衰退”，以及随后缓慢的增长速度。在《股市经济学》中，安德鲁-史密斯提出了一个模型，该模型在接受测试时是稳健的，并且通过包括股市对经济的影响，克服了上述两个缺陷。目前的共识模型的缺陷被证明是由不科学的方法造成的，在这种方法中，尽管假设与数据证据不相容，但仍被认为是有效的。史密斯展示了这些错误的例子：米勒/莫迪利安尼定理（假设杠杆不影响生产的资本资产的价值）；假设短期和长期利率以及股权资本成本是共同决定的；假设公司管理层的决策旨在使公司资产的现值最大化（“利润最大化”），而不是由股票市场决定的价值。《股市经济学》提出了一个模型，其中包括并解释了股权实际收益的静止性，其基础是公司管理者和金融资本所有者不同的效用偏好的互动。这些主张是非常有争议的，史密斯提出，只有通过公开辩论才能正确考虑新古典主义综合理论和这个拟议的替代方案的相对优点。
本书目录：
安迪·霍尔丹撰写的前言
1: 简介
2: 模型的令人惊讶的特点
3: 模型的总结
4: 管理行为、投资、债务和报酬率
5: 公司杠杆率和家庭投资组合的偏好
6: 公司股票的增长
7: 收益率曲线
8: 无风险短期利率
9: 股票、债券和现金的相对收益
10: 股票市场的回报不遵循随机漫步
11: 不同时间跨度下的股票风险
12: 投资者喜欢股票而不喜欢债券的时间范围
13: 总的风险厌恶的变化
14: 货币政策、杠杆和投资组合的偏好
15: 美国股票市场的估值
16: 全球股票资本的实际回报
17: 货币与时间加权收益
18: 公司的行为
19: 公司投资和米勒-莫迪里阿尼定理
20: 土地、存货和贸易信贷
21: 市场如何返回到公平价值
22: 障碍率的波动
23: 有形资产和无形资产
24: 将知识产权支出作为投资的其他问题
25: 通货膨胀，杠杆，增长，和金融稳定。
26: 税收
27: 投资组合偏好和退休储蓄
28: 生命周期储蓄假设(LCSH)
29: 折旧、资本消耗和维护
30: 与其他方法的比较
31: 有效市场假说
32: 总结
33: 结论中的评论
附录
附录1. 债券和股票的期限
附录2. 美国金融账户中未上市公司的估值 - Z1
附录3. 美国净资本存量和折旧的测量
附录4. 数据来源、使用和计算方法